聯合公告 完成買賣協議 及 由艾德資本有限公司及紅日資本有限公司 代表要約人提出強制性無條件現金要約， 以收購本公司所有已發行股份 （要約人及其一致行動人士已擁有及╱或同意收購的股份除外） 及註銷本公司所有尚未行使購股權

①公告要点：新百利融资（08439.HK）于2026年10月15日在港交所发布联合公告，正式确认此前签署的股份买卖协议已完成交割，由艾德资本、红日资本代表要约人发起强制性无条件现金要约，收购要约方及一致行动人尚未持有或同意收购的公司全部剩余已发行股份，并同步注销公司所有尚未行使的购股权。

②公司背景：新百利融资为香港持牌企业融资服务商，核心业务为港股上市顾问、并购重组财务咨询，属于港交所创业板典型的小型上市主体，本次要约交易属于股权结构层面的重大变更，不涉及主营业务的直接调整。其所处的中小市值融资顾问赛道受港股IPO活跃度波动影响较大，头部机构资源集聚效应明显，小型机构业务拓展空间有限，细分行业成长性为中等水平，本次控制权变更为后续业务调整留下了操作空间。

③行业与政策：从解读日前后一周的公开监管动态看，当前暂无针对香港持牌融资服务行业、创业板上市公司要约收购规则的直接利好或利空政策出台，可关联的宏观信号为监管层提及地缘政治冲突仍是全球经济最大不确定性，整体对港股市场风险偏好的影响偏中性。本次要约属于市场化的控制权转让交易，不受本次公开政策周期的直接扰动，政策层面的潜在影响力度为轻度。

④利好利空研判：综合判断本次要约公告对公司属于偏利好信号，但存在关键信息缺口：公告未披露本次现金要约的具体收购价格、新股东的后续业务整合规划。风险维度评估为中低风险，依据为公司资产负债率仅19.3%，无高负债压力，每股经营现金流为正，2026年一季度营收同比增8.85%、归母净利同比增115%，盈利端修复趋势明确；但存在毛利率为0、营收规模不足5000万元、盈利体量极小的短板。估值维度看，公司PE(TTM)达78.23倍，远高于港股金融服务行业平均水平，估值匹配度为泡沫过大。短期股价对公告的敏感度为中等，因公司总市值仅1.62亿港元，日常流动性偏弱。