中金公司关于向专业投资者公开发行科技创新公司债券获得注册批复的公告

①公告要点 中金公司于2026年10月22日发布公告，公司面向专业投资者公开发行科技创新公司债券的申请已取得监管层出具的注册批复，债券发行的具体规模、期限、最终募资投向等核心条款，标题/结构化数据未披露，需查看公告原文核验。

②公司背景 中金公司是国内头部综合性券商，核心业务覆盖投资银行、财富管理、资产管理等领域，2026年上半年业绩增速处于行业靠前位置，本次获批发行科创债，是公司补充长期营运资金、强化科创领域金融服务能力的重要举措，其参与科创金融服务的细分赛道成长性为中水平，具备长期业务拓展空间。

③行业与政策 当前国内债券市场持续推动科技创新领域直接融资扩容，鼓励发行人通过科创债工具拓宽长期资金来源，匹配科创领域长期投入需求；但从本次抓取的近一周相关产业快讯来看，未出现针对券商科创债发行、券商资本补充的直接新出台监管政策或产业支持文件，相关行业导向为近年延续的常规支持方向，对本次事项的定向影响力度为轻度。

④利好利空研判 整体判断为偏利好，本次债券获批可补充公司长期营运资金，但当前20日线相对60日线呈空头排列，需警惕高开低走风险。结合财务指标，公司虽资产负债率达85.72%，但符合券商高杠杆经营的行业属性，叠加营收、净利同比近90%的高增长、每股经营现金流充裕，评估为中低风险。当前PE处于证券行业32百分位，结合PB1.46的水平判断估值合理，股价短期敏感度为中，债券发行核心条款未披露为明确信息缺口。